Global Investment Solutions

L’investimento alternativo fa parte del nostro DNA e gli hedge fund sono una delle nostre competenze principali. Un track-record ventennale e oltre USD 2 miliardi investiti in hedge fund fanno di noi uno dei maggiori specialisti in questa classe di attivi. Abbiamo così sviluppato competenze uniche in settori complessi: analisi e selezione di gestori esterni, costruzione di portafogli decorrelati dalle performance delle classi di attivi tradizionali, oppure elaborazione delle transazioni a livello amministrativo.

La nostra priorità è proteggere il vostro capitale. Ecco perché investiamo in fondi che hanno un obiettivo di performance assoluta, ossia che mirano a generare un risultato positivo ogni anno, invece di limitarsi a sovraperformare un indice borsistico. Integriamo la gestione del rischio nella fase iniziale della costruzione del portafoglio. In questo modo ci concentriamo su un'analisi della correlazione statistica e fattoriale per comprendere il comportamento di ogni fondo in funzione dello scenario di mercato.

Fatto ciò ci occupiamo di ottimizzare la crescita del vostro capitale. Per questo selezioniamo i migliori gestori di attivi a livello internazionale. Scegliamo poi i fondi più promettenti in funzione della nostra analisi approfondita, che combina criteri quantitativi e valutazione qualitativa. Per finire, costruiamo per voi un portafoglio su misura e determiniamo insieme la strategia più adatta ai vostri obiettivi e alla natura dei vostri investimenti.

Gli hedge fund gestiscono i loro capitali in modo dinamico, facendo ricorso a tecniche di gestione sofisticate, come l'arbitraggio, i prodotti derivati, l'effetto leva o la vendita allo scoperto. Possono così generare performance positive indipendentemente dall’andamento dei mercati. Dato il loro obiettivo di performance assoluta, gli hedge fund presentano un profilo di rischio/rendimento asimmetrico, ossia prospettive di rialzo superiori al rischio di ribasso. Infine, poiché gli hedge fund sono meno correlati ai mercati tradizionali, rappresentano una fonte di diversificazione interessante per un portafoglio globale.

Lo scenario economico attuale è particolarmente favorevole alla gestione alternativa. Infatti gli spread bassi in prospettiva storica facilitano le transazioni di fusione e acquisizione, mentre l'alto livello di valutazione delle azioni rende gli investimenti long/short più pertinenti. Allo stesso modo l'assenza di una tendenza chiara sui mercati favorisce le strategie di arbitraggio e aumenta l'interesse di una gestione flessibile e attiva. I gestori lo hanno del resto capito bene e infatti investono spesso il loro capitale insieme a quello dei clienti.

Attraverso la gestione discrezionale, vi accompagniamo nelle vostre decisioni di investimento. Costruiamo così per voi una strategia d’investimento basata sul nostro approccio istituzionale performante e su misura. Dopo aver definito con voi gli obiettivi, selezioniamo l'asset allocation più adatta in funzione degli scenari da noi delineati e definiamo i dettagli formali della vostra politica di investimento personale. Gestiamo infine il vostro portafoglio di fondi in funzione del profilo definito, monitorando costantemente il rischio e comunicando periodicamente informative dettagliate e analisi quantitative.

Con il servizio di consulenza attiva, prendete decisioni d’investimento sulla base dei consigli dei nostri esperti. Ogni mese vi suggeriamo investimenti adatti al vostro profilo sotto forma di idee di investimento in fondi selezionati nonché raccomandazioni di vendita. Vi assistiamo inoltre nella costruzione di portafogli solidi, che tengono conto della correlazione dei fondi tra loro, nonché degli altri fattori di rischio. Vi proponiamo di accedere a fondi solitamente chiusi ai nuovi investitori e di organizzare incontri con i nostri esperti.